Frafito réaliser un LBO primaire avec iXO Private Equity
Frafito, entreprise spécialisée dans l’importation et la distribution de grandes marques internationales de dispositifs médicaux, s’associe avec iXO Private Equity, acteur de référence du capital investissement en région. Orchestrée par les équipes de Pax Corporate Finance, l’opération s’appuie sur une levée arrangée par Société Générale et Arkéa Banque Entreprises.
Cette opération LBO permettra à Frafito d’accélérer son développement, notamment par une stratégie de croissance externe, afin de renforcer sa place prépondérante sur son marché en France et à l’international.
Basée dans la région de Nice, Frafito accompagne au quotidien les professionnels de santé en proposant des dispositifs médicaux innovants, fiables et de notoriété internationale. La société distribue plus de 1500 références, réparties dans 9 gammes de produits différentes, avec une spécialisation marquée en Diagnostic (tensiomètres, thermomètres, moniteurs de signes vitaux, etc.). Positionné exclusivement en BtoB, Frafito compte plus de 2 000 clients sur l’ensemble du territoire français, parmi lesquels des revendeurs de matériel médical traditionnels et pure player web ou encore des grossistes répartiteurs pharmaceutiques.
Fondée en 1986 par Sélim & Graziella Fiani, Frafito est aujourd’hui dirigée par leur fils Elie qui en a pris les rênes en 2011. L’entreprise familiale a connu ces dernières années une accélération de sa croissance, grâce à la diversification de son offre, la recherche et la négociation d’exclusivités sur des produits phares ou marques à forte renommée, comme Omron, Edan, Braun, Hill-Rom ou encore plus récemment Philips. Entre 2011 et 2021, Frafito a ainsi multiplié par 6 son chiffre d’affaires qui s’élève désormais à 13 millions d’euros. Fort de son efficacité opérationnelle, logistique et commerciale, et d’un service après-vente performant, Frafito est aujourd’hui l’un des 3 acteurs clefs dans le domaine de l’importation/distribution BtoB de dispositifs médicaux.
À présent, Frafito entend engager une nouvelle phase de son histoire. Outre le financement de son développement organique et de sa structuration (renforcement des équipes commerciales et fonctions support), cette opération donnera également à Frafito la possibilité de mener à bien un plan de croissance externe destiné à conquérir de nouveaux marchés. Dans un secteur atomisé mais en pleine consolidation, la société veut en effet pouvoir saisir des opportunités d’acquisitions ciblées à même de la mettre en capacité d’élargir sa clientèle et d’accéder à de nouveaux produits. C’est dans ce cadre qu’iXO Private Equity entre au capital de Frafito.
Elie Fiani, Président de Frafito, déclare : « La proximité des équipes d’iXO Private Equity et leur capacité à s’impliquer de façon très concrète aux côtés des entreprises pour les accompagner dans leurs projets de croissance sera pour nous un atout précieux. Nous sommes donc ravis d’accueillir à bord notre nouvel investisseur et le remercions de la confiance qu’il nous accorde aujourd’hui. »
Violaine Mahier, Directrice de participations d’iXO Private Equity, conclut : « Nous sommes heureux de nous associer à Frafito, une entreprise familiale dirigée par un jeune entrepreneur talentueux qui a démontré ses facultés à opérer les bons choix stratégiques et à stimuler la croissance. Cet investissement illustre parfaitement notre philosophie d’accompagnement des champions régionaux en pleine croissance avec qui nous pouvons projeter des stratégies de développement sur le long terme pour leur permettre de s’imposer sur leurs marchés. »
Anthony Ginieis, Partner chez Pax Corporate Finance, déclare : « Après plusieurs mois de réflexion avec le dirigeant de Frafito concernant le développement stratégique de la société, nous sommes arrivés à la conclusion qu'un rapprochement avec un partenaire financier était la meilleure option. Ixo Private Equity, de part sa philosophie, son ancrage régional et sa capacité d'accompagner Frafito dans ses futurs projets, est apparu le partenaire idoine pour cette opération. L'objectif maintenant est de créer un acteur national leader sur son marché. »
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